Rakuten залучила рекордні 400 млрд єн через продаж облігацій
Rakuten розмістила облігації на 400 млрд єн — найбільший випуск у своїй історії. Більшість паперів придбали роздрібні інвестори.
Японська Rakuten Group розмістила облігації в єнах на 400 млрд єн, що стало найбільшим таким продажем у її історії. Індивідуальні інвестори придбали папери на 360 млрд єн, а інституційні — на решту 40 млрд єн.
Умови розміщення
Облігації мають строк погашення 5,5 року та купонну ставку 4,37%. Їх погашення заплановане на квітень 2032 року. Остаточний спред становив 200 базисних пунктів, або два відсоткові пункти, понад дохідність 10-річних державних облігацій Японії.
Компанія Daiwa Securities, яка очолювала розміщення, спершу пропонувала великим інвесторам спред на рівні 170–180 базисних пунктів. Як повідомляє The Next Web з посиланням на Bloomberg, фінальний показник зріс через активні випуски корпоративних бондів та розширення спредів на ринку. Попит на папери приблизно у 1,3 раза перевищив обсяг випуску.
Попит серед роздрібних інвесторів
Подати заявки на придбання облігацій роздрібні інвестори зможуть із 19 до 28 жовтня через брокерів, зокрема SMBC Nikko Securities. Загалом японські компанії від початку 2026 року продали роздрібним інвесторам облігації в єнах приблизно на 3,2 трлн єн, включно з угодою Rakuten. Це вже більш ніж на 15% перевищує рекордний показник 2025 року.
У вересні SoftBank Group розмістила семирічні облігації для фізичних осіб на 1 трлн єн із купоном 4,75% — найбільший такий випуск у Японії.
Фінансовий стан Rakuten
Rakuten повернулася до прибутку в кварталі з квітня до червня — вперше за шість років. Водночас її мобільний бізнес за цей період зафіксував збиток 33,1 млрд єн. Компанія також має значні виплати за боргами, починаючи з 2027 року: зокрема, в лютому того року настає строк погашення доларових облігацій на 1,8 млрд доларів. Rakuten заявляла, що планує покривати потреби у фінансуванні продажем облігацій у Японії та за кордоном, а також залученням коштів зі своїх активів.
